El método de último en entrar, primero en salir (LIFO) es uno de los tres supuestos de flujo de costos de inventario, junto con los métodos FIFO (primero en entrar, primero en salir) y de costo promedio. El método LIFO es popular en los Estados Unidos porque está permitido a efectos fiscales, y los defensores argumentan que es un método adecuado para calcular el costo del inventario porque se acerca más al costo de reemplazo del inventario.
Exploremos el método LIFO y descubramos si es la mejor opción para sus necesidades de inventario. Puede obtener información sobre otros métodos de seguimiento de los costos de inventario en nuestra guía del costo de los bienes vendidos (COGS) .
Cómo funciona el método de inventario LIFO
Como lo indica el propio nombre, el método LIFO basa el COGS en el costo de las compras más recientes (last in). Significa que se espera que los bienes comprados recientemente se registren como gastos primero o se transfieran al COGS.
Ilustración de flujo de costos del método de inventario LIFO
El diagrama anterior muestra cómo funciona el método LIFO. Las cuatro paletas presentes al comienzo del período a $38 cada una todavía están incluidas en el inventario al final del período. Esto se debe a que las paletas compradas más recientemente se asignaron al costo de bienes vendidos según el método de inventario LIFO.
LIFO es una suposición sobre el flujo de costos que no tiene que coincidir con el flujo físico real de bienes. En la ilustración anterior, está bien si las cuatro paletas físicas del inventario inicial se vendieron durante el año. Una empresa aún puede asignar costos al inventario final, suponiendo que las cuatro paletas todavía estén físicamente en el inventario.
Por lo tanto, el costo del inventario final es de $192, compuesto por cuatro unidades en el inventario inicial (4 unidades x $38 cada una) y una unidad de compras (1 x $40 cada una).
Para qué tipo de negocio es mejor LIFO
- Empresas que eligen el método LIFO en las declaraciones de impuestos: el IRS requiere que las empresas que eligen el método LIFO para efectos fiscales apliquen el mismo método en su contabilidad contable.
- Empresas de mercadería que desean reducir las obligaciones del impuesto sobre la renta: los principios de contabilidad generalmente aceptados (GAAP) permiten a las empresas utilizar el método LIFO para el cálculo de costos de inventario. La principal ventaja del método LIFO es su capacidad para reducir su ingreso imponible porque informa COGS más altos cuando los precios aumentan. Elegir LIFO para impuestos y contabilidad es una forma de reducir sus obligaciones fiscales.
- Empresas que buscan manipular los ingresos netos: LIFO da como resultado que los costos unitarios se incluyan en el inventario final que se remonta a muchos años o incluso décadas. Una empresa que utiliza LIFO puede informar un COGS bajo o un ingreso neto alto en un año al reducir su nivel de inventario para incluir algunos de estos costos bajos de años anteriores en el COGS del año actual. Esta técnica se conoce como liquidación LIFO.
Para qué tipo de negocio LIFO no es adecuado
- Empresas con artículos de bajo volumen y alto valor: no se recomienda el método LIFO si no realiza un seguimiento del inventario a granel. Las empresas que venden artículos lujosos y caros, como joyas, equipos o vehículos, no suelen almacenar grandes volúmenes. El método de identificación específica es más adecuado en este caso.
- Empresas que venden productos altamente perecederos: las frutas y verduras no tienen una vida útil prolongada y es de sentido común usar el flujo físico FIFO para evitar el deterioro. Si bien es aceptable seguir usando LIFO, FIFO hará un mejor trabajo al igualar los costos reales.
- Empresas de fabricación: en una configuración de fabricación, las empresas establecen tres tipos de inventario: materias primas, trabajo en proceso y productos terminados. Si se utiliza el método LIFO, las capas LIFO deben rastrearse por separado para cada tipo de inventario y pueden volverse muy complicadas.
- Empresas que buscan un método sencillo de contabilidad de inventario: LIFO es difícil de usar tanto en los sistemas de inventario periódicos como en los perpetuos. Los costos de inventario pueden acumularse y hacer que el mantenimiento de registros sea tedioso.
- Sistemas de inventario periódico: las empresas que utilizan un sistema de inventario periódico probablemente lo hagan debido a su simplicidad. Para mantener esto simple, estas empresas deberían usar FIFO en lugar de LIFO. Con FIFO, los costos del inventario final se pueden determinar fácilmente observando las últimas compras de inventario del período.
Ventajas y desventajas de usar el método LIFO
| PROS | CONTRAS |
|---|---|
| LIFO representa mejor el costo de reemplazo del inventario | LIFO distorsiona las ganancias y la rentabilidad en el caso de liquidaciones de LIFO |
| En un período de aumento de precios, LIFO produce un COGS más grande, lo que podría reducir la renta imponible | El inventario final en el balance general bajo LIFO refleja precios de inventario obsoletos |
| Los aumentos repentinos en los precios actuales pueden hacer que el COGS se dispare y genere una pérdida neta | |
| LIFO requiere más mantenimiento de registros y es mucho más complicado que FIFO |
Cómo calcular el inventario final y el COGS usando el método LIFO
Sistema de inventario periódico usando LIFO
Ser sistemático es la clave para entender cómo funciona el método LIFO. Debe realizar un seguimiento de los números de inventario en cada transacción. Sin embargo, la forma de cálculo puede diferir si está utilizando el sistema de inventario periódico o el de inventario perpetuo. Veamos cómo funcionan.
En un sistema de inventario periódico, solo actualiza la cuenta de inventario al final del período, como mensual, semestral o anualmente, después de un recuento de inventario físico. Para llegar a COGS, primero determinamos el costo del inventario final.
Calculemos el inventario final paso a paso utilizando los datos de muestra tomados de los registros de inventario de una empresa que vende palas de tenis de mesa.
| Fecha | Transacción | Cantidad | Precio |
|---|---|---|---|
| 1/1 | Inventario inicial | 30 | $35 |
| 1/5 | Compra | 300 | $36 |
| 1/10 | Rebaja | 150 | |
| 1/15 | Rebaja | 120 | |
| 1/20 | Compra | 200 | $38 |
| 1/25 | Rebaja | 250 |
Paso 1: Cuente el número de unidades en el inventario final físicamente
El sistema de inventario periódico requiere un recuento físico del inventario al final del período. La mayoría de las empresas que utilizan sistemas de inventario periódico son pequeñas empresas que solo cuentan el inventario y calculan el COGS una vez al año. Sin embargo, si desea utilizar el sistema de inventario periódico mensualmente, puede estimar las unidades en el inventario final sin realizar un conteo físico.
Suponga que nuestro conteo de inventario físico revela 80 unidades en el inventario final.
Paso 2: Calcule el costo del inventario final en función de los precios más antiguos
Según el supuesto de último en entrar, primero en salir, siempre eliminamos los bienes vendidos de la compra más reciente. Esto significa que los bienes que se encuentran en el inventario final son las primeras compras. Del Paso 1, sabemos que hay 80 unidades en el inventario final. Al observar el cronograma de compras en el Paso 2, podemos asignar costos a las 80 unidades aplicando primero el precio de compra más antiguo.
Tenemos 80 unidades para contabilizar en nuestro inventario final. Nuestro inventario inicial de 30 unidades, la primera capa LIFO no es suficiente para cubrir las 80 unidades. Por lo tanto, obtenemos 50 unidades más de la segunda capa LIFO, la compra del 5 de enero. Por lo tanto, el costo del inventario final se calcularía de la siguiente manera:
| 30 unidades desde el inventario inicial (30 x $35) | $ 1,050 |
| 50 unidades desde la compra del 5 de enero (50 x $36) | $ 1,800 |
| Acabando el inventario | $ 2,850 |
La empresa tiene dos grupos de inventario uno a $35 por unidad y otro a $36 por unidad. Estos grupos se conocen como capas LIFO.
Paso 3: Calcule el COGS
Ahora que conocemos el costo del inventario final, podemos usar la fórmula COGS para calcular nuestro COGS.
| Inventario inicial | $ 1,050 | |
| compras | ||
| 1/5: 300 unidades x $36 | $ 10,800 | |
| 1/20: 200 unidades x $38 | $ 7,600 | $ 18,400 |
| Costo de los bienes disponibles para la venta | $ 19,400 | |
| Inventario final (del paso 2) | ($2,850) | |
| COGS | $16,550 |
Sistema de inventario perpetuo usando LIFO
Bajo el sistema de inventario perpetuo, determinamos el COGS y el inventario después de cada venta en lugar de esperar hasta el final del año. Esto requiere mucho más trabajo y solo se recomienda si utiliza un software de gestión de inventario que pueda integrarse con su software de contabilidad. inFlow es un software de gestión de inventario que puede usar LIFO e integrarse con software de contabilidad popular como QuickBooks Online y Xero. Sin embargo, hemos desarrollado una hoja de cálculo para ayudarlo a rastrear las capas LIFO si no tiene el software adecuado.
A continuación encontrará el formato de muestra de nuestros registros LIFO. Le recomendamos configurar una hoja similar en Excel o Google Sheets.
| Fecha de la capa | Unidades | Costo por unidad | Costo total del inventario | COGS |
|---|---|---|---|---|
Las capas LIFO permanecen en sus registros durante meses, si no años. Querrá guardar su hoja de cálculo como un archivo permanente para llevar de un año a otro en lugar de comenzar una nueva hoja de cálculo cada año.
El proceso para LIFO perpetuo es similar al LIFO periódico, excepto que debe aplicar las reglas LIFO para cada venta durante todo el año, en lugar de esperar hasta el final. Realice los siguientes pasos para cada venta durante el año:
Paso 1: Examine sus capas LIFO antes de la venta
| Fecha de la capa | Unidades | Costo por unidad | Coste total |
|---|---|---|---|
| 1/1 | 30 | $35 | $1,050 |
| 1/5 | 300 | $36 | $10,800 |
| Costo total del inventario antes de la venta | $11,850 |
A partir del 5 de enero, tenemos dos capas LIFO. Es importante preparar un cronograma de capas LIFO antes de actualizar registros perpetuos para una venta para asegurarse de tomar COGS de la capa más reciente. Tenga en cuenta que debe repetir este paso antes de realizar entradas en las capas LIFO. Este cronograma le servirá como guía para saber qué capa debe actualizarse.
Paso 2: Retire las unidades vendidas de las capas más recientes y transfiera el costo a COGS
| Fecha de la capa | Unidades | Costo por unidad | Costo total del inventario | COGS |
|---|---|---|---|---|
| 1/1 Inventario inicial | 30 | $35 | $1,050 | |
| 1/5 Compra | 300 | $36 | ||
| Vendido 1/10 | (150) | $36 | $5,400 | |
| Capa restante | 150 | $36 | $5,400 | |
| Saldos al 1/10 | $6,450 | $5,400 |
Repitamos el Paso 2 para contabilizar la venta que ocurrió el 15 de enero. No es necesario actualizar el cronograma para compras adicionales, porque no hubo ninguna entre las ventas del 10/1 y el 15/1. Se dedujo la venta del 10 de enero. de la compra del 5 de enero, la segunda y más reciente capa. Solo usaremos las unidades en el inventario inicial si las compras más recientes no son suficientes para cubrir la venta.
| Fecha de la capa | Unidades | Costo por unidad | Costo total del inventario | COGS |
|---|---|---|---|---|
| 1/1 Inventario inicial | 30 | $35 | $1,050 | |
| 1/5 Compra | 300 | $36 | ||
| Vendido 1/10 | (150) | $36 | $5,400 | |
| Vendido 1/15 | (120) | $36 | $4,320 | |
| Capa restante | 30 | $36 | $1,080 | |
| Saldos al 15/1 | $2,130 | $9,720 |
Después de la venta del 10 de enero, todavía tenemos 150 unidades de la segunda capa y es suficiente para cubrir la venta del 15 de enero de 120 unidades. Por lo tanto, todavía deducimos la venta de la segunda capa. Luego, extendamos y calculemos los totales en las dos últimas columnas. Al 15 de enero, todavía tenemos 30 unidades del inventario inicial y 30 unidades de la compra del 5 de enero. Nuestro COGS a esta fecha es de $9,720.
Consideremos la venta el 25/1 actualizando primero la hoja de cálculo LIFO (paso 1) para la compra del 20/1:
| Fecha de la capa | Unidades | Costo por unidad | Coste total |
|---|---|---|---|
| 1/1 | 30 | $35 | $1,050 |
| 1/5 | 30 | $36 | $1,080 |
| 1/20 | 200 | $38 | $7,600 |
| Costo total del inventario antes de la venta | $9,730 |
Podemos usar el cronograma anterior como guía al actualizar los registros perpetuos para la venta del 25/1:
| Fecha de la capa | Unidades | Costo por unidad | Costo total del inventario | COGS |
|---|---|---|---|---|
| 1/1 Inventario inicial | 30 | $35 | ||
| Vendido 1/25 | (20) | $35 | $700 | |
| Capa restante | 10 | $35 | $350 | |
| 1/5 Compra | 300 | $36 | ||
| Vendido 1/10 | (150) | $36 | $5,400 | |
| Vendido 1/15 | (120) | $36 | $4,320 | |
| Vendido 1/25 | (30) | $36 | $1,080 | |
| Capa restante | – | – | – | |
| 1/20 Compra | 200 | $38 | ||
| Vendido 1/25 (250 unidades) | (200) | $38 | $7,600 | |
| Capa restante | – | – | – | |
| Saldos al 25/1 | $350 | $19,100 |
En nuestra última transacción anterior, retiramos los costos de inventario de tres capas diferentes. El 25 de enero vendimos 250 unidades. Primero, podemos restar las 200 unidades del 20 de enero. Todavía nos quedan 50 unidades, así que pasamos a la siguiente capa LIFO. La capa restante del 5 de enero es solo de 30 unidades, por lo que obtenemos las 30 unidades y procedemos a la última capa LIFO para las 20 unidades restantes.
Dado que nuestra última capa LIFO tiene 30 unidades disponibles, obtenemos 20 unidades de esa capa y dejamos las 10 unidades restantes como inventario final. El COGS total bajo LIFO para nuestras ventas del 25 de enero se resume a continuación:
| 200 unidades a partir del 20 de enero compra | 7,600 |
| 30 unidades a partir del 5 de enero compra | 1,080 |
| 20 unidades desde el inventario inicial | 700 |
| Costo de bienes vendidos por 250 unidades | $9,380 |
Diferencia entre los sistemas de inventario periódico y perpetuo usando LIFO
Su costo de inventario final y COGS para el período proviene del cronograma sin más ajustes. Observe que el costo del inventario y el COGS son diferentes en los sistemas de inventario perpetuo y periódico, ya que los bienes vendidos provienen de diferentes capas LIFO.
| Periódico | Perpetuo | Efecto | |
|---|---|---|---|
| Acabando el inventario | $2,850 | $350 | El LIFO periódico informa un inventario final más alto que el LIFO perpetuo. La implicación de esto es que las empresas pueden reportar activos corrientes más altos y capital de trabajo neto bajo el método periódico. |
| COGS | $16,550 | $19,100 | El LIFO perpetuo informa un COGS más alto que el LIFO periódico. El ingreso neto bajo LIFO perpetuo es menor en $ 2,550, lo que reduce efectivamente el impuesto sobre la renta a pagar. |
En general, el sistema de inventario perpetuo que usa LIFO puede ser tedioso. Incluso si está utilizando una hoja de cálculo, agregar nuevas capas y modificar las capas existentes requiere mucho ingreso de datos y limpieza. Esta es la razón por la que algunos prefieren el sistema de inventario periódico debido a su simplicidad.
Línea de fondo
El método de último en entrar, primero en salir es un supuesto de flujo de costos de inventario permitido por los US GAAP y las leyes de impuestos sobre la renta. Los defensores del método LIFO argumentan que el método LIFO mejora la correspondencia de los ingresos y los costos de reposición. Sin embargo, el costo del inventario final presentado en el balance presenta costos más antiguos. Más importante aún, los usuarios del método LIFO dicen que el uso de LIFO les brinda ahorros fiscales ya que reportan un ingreso imponible más bajo.
¿Qué es el método FIFO y LIFO?
Conclusiones clave. El método de último en entrar, primero en salir (LIFO) supone que la última unidad en llegar al inventario o más reciente se vende primero. El método First-In, First-Out (FIFO) asume que la unidad de inventario más antigua es la que se vende primero.
¿Por qué LIFO es el mejor método?
LIFO da como resultado un ingreso neto más bajo porque el costo de los bienes vendidos es más alto, por lo que hay una renta imponible más baja". La responsabilidad fiscal reducida es una razón clave por la que algunas empresas prefieren LIFO.
¿Cómo se calcula el saldo LIFO?
Ajustes Contables
- Agregar la reserva al activo actual (inventario final)
- Reste los impuestos sobre la renta en la Reserva de último en entrar, primero en salir de los activos circulantes.
- Agregue la Reserva Último en entrar, Primero en salir (neto de impuestos) al Patrimonio de los accionistas.
- Reste el cambio en la Reserva Último en entrar, Primero en salir del Costo de los bienes vendidos.
Qué es LIFO en palabras simples
Usando LIFO, los últimos costos de bienes se reconocen como costos primero, dejando los costos más antiguos en el valor del inventario. LIFO es un método de valoración del inventario que supone que las existencias más nuevas se venden primero.